動的サポートと動的抵抗
モジュール 1、ワークショップ 3 のこのレッスンでは、サポートとレジスタンスの概念について説明します。
前述したように、群集心理としても知られる人間の群衆心理により、市場は感情的な生き物となります。
その結果、多くのトレーダーは、たとえ取引計画を立てていたとしても、感情的および認知的な考え方に基づいて意思決定を行っています。
スイングハイレベルとスイングローレベルは、価格心理学の観点から非常に重要な転換点です。
市場の貪欲段階と恐怖段階の間の心理的変化がこれらの時点で発生します。
アマチュアは相場の局面の変化を見落とすことが多く、転換点への対応が遅れることが多いですが、
したがって、参入と撤退が遅くなり、ポジションを失うことに閉じ込められます。
一方、プロは通常、恐怖から売り出すアマチュアから適切なタイミングで購入します。
そして、素人が欲張って遅れて買うときに売ります。
この動作は、トレーダーが過去にこれらのポイントで機会を失ったり逃したりしたことにより、トレーダーの心の中にスイング高またはスイング低価格領域に独自の心理的記憶を与えます。
したがって、過去の損益の感情的な痕跡があるこれらの領域に価格が戻ってくると、すべての主要な市場参加者がそれらに反応する共通の傾向があります。 これはサポートとレジスタンスの概念の基礎であり基礎です。
サポートとレジスタンスは、高度な価格アクション、市場構造、高確率の取引エリアと設定の重要な要素であり、後続のモジュールで詳しく説明します。
サポートエリア:
サポートエリアは、価格が以前のスイングローエリア近くに達したときに形成され、市場参加者の大多数からの深刻な買い圧力に直面します。
サポートエリアの概念とその形成の背後にある理由を理解するために、価格が以前のスイングローエリアに近づいたときの4つの主要市場参加者の意思決定プロセスを追ってみましょう。
価格がスイングロー領域近くまで下がるのを待っていたプロのバイヤーは、この安値で購入できるチャンスと捉え、購入圧力を大幅に高めます。
早めに下落相場に入ったプロの売り手は、スイングローエリア付近で収益性の高いポジションを閉じ始めます。 プロの売り手は、ポジションを決済するカバー注文に買いを送信することで、買い圧力を高めます。
以前のスイングローエリア付近で価格の下降方向に入ったアマチュアの売り手は、価格が下落し、最小限の損失で損失ポジションから抜け出すのを待ってきました。 こうした初心者トレーダーのスイング安値付近での終了注文をカバーするための買いが買い圧力を強めている。
負けポジションを解消するか、エントリーのためのさらなる確証を得るのを待っているアマチュアの買い手は、上昇するのを待ち、スイング安値近くで売らないでしょう。 そして後で買い注文を追加することになります。
ご覧のとおり、すべての主要な市場参加者は、価格がスイング安値領域を超えたときに買い注文の増加につながる取引決定を下しました。 買い圧力が価格のさらなる下落を抑え、その水準での価格を支えている。 これが、前のスイング安値付近にサポートエリアが形成される理由であり、価格を反転させるのに強いことが多いです。
ダイナミックサポート (DS):
前述したように、すべての主要な市場参加者からの買い圧力により、サポートは以前のスイング低域付近で形成されます。
価格チャート上のサポートエリアを視覚的に表現するには、最後の XNUMX つのスイング安値ポイントの谷を接続し、ダイナミックサポート (DS) ラインを作成します。
スイング安値が水平に並んでいる場合、ダイナミックサポートラインの傾きはゼロとなり、市場参加者からの買い圧力に変化がないことを示しています。
スイング安値が上向きに揃っている場合、ダイナミックサポートラインの傾きはプラスとなり、市場参加者からの買い圧力が高まっていることを示唆しています。
スイング安値が下降パターンに並んでいる場合、ダイナミックサポートラインの傾きは負であり、市場参加者からの買い圧力が低下していることを示しています。
抵抗領域:
レジスタンスエリアは、価格が以前のスイング高エリア近くに達したときに形成され、そこでは大多数の市場参加者からの深刻な売り圧力に直面します。
レジスタンスエリアの概念とその形成理由を理解するには、
価格が以前のスイングハイ領域に近づいたときの 4 つの主要な市場参加者の意思決定プロセスを追ってみましょう。
早い段階で価格上昇の動きに入ったプロの買い手は、スイングハイエリア付近で収益性の高いポジションを閉じ始めます。 プロの買い手はポジションを閉じるために売り注文を送信することで、売り圧力を高めます。
スイングハイエリア近くで価格が上昇するのを待っていたプロの売り手は、この高値で売るチャンスと捉え、売り圧力を大幅に高めます。
以前のスイングローエリア付近で下降価格の動きに入ったアマチュアの売り手は、価格が下落するのを見て、最小限の損失で損失ポジションから抜け出すことを切望しています。 これらのアマチュアの売り手は、スイングハイエリア付近では購入せず、損失ポジションを解消するか、後で売り注文を追加するのを待ちます。
遅れて上昇相場に入ったアマチュアの買い手たちは、価格が再びスイングハイエリア付近に戻るのを待っている。 これらの初心者トレーダーが以前のスイングハイ付近で負けているポジションを解消しようとする売り注文は、売り圧力をさらに高めます。
ご覧のとおり、主要な市場参加者はすべて、市場価格が以前のスイングハイ領域に達したときに売り注文の増加につながる取引決定を行っています。 売り圧力は価格のさらなる上昇を抑制し、以前のスイング高値付近のレジスタンスエリアとして機能し、多くの場合、価格を再び下落させるのに十分なほど強いです。
動的抵抗
前述したように、すべての主要な市場参加者からの売り圧力により、レジスタンスは前のスイング高値エリアの近くに形成されます。
価格チャート上のレジスタンス領域を視覚的に表現するには、最後の XNUMX つのスイング高点のピークを接続し、動的レジスタンス ラインを作成します。
スイング高値が水平に並んでいる場合、ダイナミックサポートラインの傾きはゼロであり、市場参加者からの売り圧力に変化がないことを示しています。
スイング高値が下降パターンに並んでいる場合、動的な抵抗線の傾きは負であり、市場参加者からの売り圧力の増加を示しています。
スイング高値が上向きに並んでいる場合、動的な抵抗線の傾きは正であり、市場参加者からの売り圧力が減少していることを示唆しています。
